如果证券市场线(SML)以β系数的形式表示，那么它的斜率为（　　）。
A．无风险利率
B．市场证券组合的预期收益率
C．市场证券组合的预期超额收益率
D．所考察证券或证券组合的预期收益率

参考答案：C 答案解析： 证券市场线是期望收益-贝塔系数平面中的一条射线，其斜率是E（Rm）－Rf,即市场期望收益与无风险利率的差，是市场的风险溢价，即预期超额收益率。故选C。